W piątek istotnie zwiększyło się ryzyko geopolityczne po tym, jak amerykańskie służby ujawniły, że już w tym tygodniu Rosja może dokonać agresji na Ukrainę. Rynki finansowe bardzo szybko na to zareagowały. Początkowo rosyjska giełda i rubel, a finalnie wszystkie rynki.
Obecnie geopolityka staje się tematem numerem jeden dla rynków finansowych, przyćmiewając wszystko inne. W tym nawet dzisiejsze niedecyzyjne posiedzenie Fed, na którym według rynkowych plotek sprzed weekendu, ten miałby zdecydować się na zaostrzenie polityki monetarnej.
Scenariusze geopolityczne są trzy. Po pierwsze, atak Rosji na Ukrainę. Wywiad USA sugeruje, że może do tego dojść w środę 16 lutego, stąd do tego czasu napięcie będzie rosło, a jeżeli takowego nie będzie to opadnie i rynki przestaną bać się ataku, ale wciąż będzie utrzymywał się na nich strach przed dalszą eskalacją napięcia.
Drugi scenariusz to utrzymująca się przez wiele miesięcy napięta sytuacja na granicy ukraińsko-rosyjskiej. Nie jest wykluczone, że już jesteśmy w tym scenariuszu. To budziłoby obawy na rynkach, ale z czasem by się one do tego przyzwyczaiły. Być może wyjątkiem byłby rynek ropy i gazu.
Trzeci scenariusz to deeskalacja. Dla rynków byłby to ogromny oddech ulgi. To zapowiadałoby również duże spadki na rynku ropy i gazu.
Piątkowe zachowanie rynków doskonale pokazało, jak te będą reagować na dalszy wzrost ryzyka geopolitycznego i ewentualny atak Rosji na Ukrainę. Przede wszystkim będą drożały surowce energetyczne i taniały akcje na giełdach. Rykoszetem oberwie złoty, niektóre rynki metali i będziemy obserwować spadki bitcoina. Drożało będzie natomiast m.in. złoto, szwajcarski frank, japoński jen i pszenica.
Wykres dzienny EUR/USD
Wykres dzienny USD/PLN
Wykres dzienny ropy Brent
Zastrzeżenie: Przedstawiony materiał ma charakter wyłącznie informacyjny i nie powinien być traktowany jako porada inwestycyjna. Poglądy, informacje lub opinie wyrażone w tekście należą wyłącznie do autora, a nie do jego pracodawcy, organizacji, komitetu lub innej grupy, osoby lub firmy.
Wyniki osiągnięte w przeszłości nie są wskaźnikiem przyszłych wyników.
Ostrzeżenie przed ryzykiem: Kontrakty CFD są instrumentami złożonymi i wiążą się z wysokim ryzykiem szybkiej utraty pieniędzy z powodu dźwigni finansowej. 75% and 75% rachunków inwestorów detalicznych traci pieniądze podczas handlu kontraktami CFD odpowiednio z Tickmill UK Ltd i Tickmill Europe Ltd. Powinieneś rozważyć, czy rozumiesz jak działają kontrakty CFD i czy możesz sobie pozwolić na podjęcie wysokiego ryzyka utraty pieniędzy.
Kontrakty futures i opcje: Handel kontraktami futures i opcjami z depozytem zabezpieczającym wiąże się z wysokim stopniem ryzyka i może skutkować stratami przekraczającymi początkową inwestycję. Produkty te nie są odpowiednie dla wszystkich inwestorów. Upewnij się, że w pełni rozumiesz ryzyko i zachowaj odpowiednią ostrożność, aby nim zarządzać.